Apple Optionen Trading Strategien

10 Optionen Strategien To Know. Too oft, Trader springen in die Optionen Spiel mit wenig oder gar kein Verständnis davon, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und maximieren Rückkehr Mit ein wenig Aufwand, aber Händler können lernen, wie man profitieren Von der Flexibilität und der vollen Macht der Optionen als Handelsfahrzeug In diesem Sinne haben wir diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und dich in die richtige Richtung zu stellen. Bisher springen die Händler in das Optionsspiel Mit wenig oder gar kein Verständnis dafür, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und die Rendite zu maximieren Mit ein wenig Aufwand können die Händler jedoch lernen, wie man die Flexibilität und die volle Leistungsfähigkeit der Optionen als Handelsfahrzeug nutzen kann Verstand, wir haben diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und dich in die richtige Richtung zu verweisen.1 Abgedeckte Call. Aside aus dem Kauf einer nackten Call-Option können Sie auch in einem grundlegenden abgedeckten Call oder Buy - Strategie schreiben In dieser Strategie würden Sie die Vermögenswerte direkt erwerben und gleichzeitig eine Call-Option auf die gleichen Vermögenswerte schreiben oder verkaufen. Ihr Vermögensvolumen sollte gleich der Anzahl der Vermögenswerte sein, die der Call-Option zugrunde liegen. Anleger werden diese Position oft nutzen Haben eine kurzfristige Position und eine neutrale Stellungnahme zu den Vermögenswerten und werden durch den Erhalt der Call Prämie zusätzliche Gewinne erwirtschaften oder vor einem potenziellen Rückgang des zugrunde liegenden Vermögenswertes schützen. Für mehr Einblicke lesen Sie Covered Call Strategies für A Falling Market.2 Verheiratete Put. In einer verheirateten Put-Strategie, ein Investor, der kauft oder derzeit besitzt ein bestimmter Vermögenswert wie Aktien, kauft gleichzeitig eine Put-Option für eine gleichwertige Anzahl von Aktien Anleger werden diese Strategie verwenden, wenn sie bullish auf dem Vermögenswert sind S Preis und wollen sich gegen potenzielle kurzfristige Verluste zu schützen Diese Strategie im Wesentlichen funktioniert wie eine Versicherung, und stellt einen Boden, wenn der Vermögenswert s Preis drängen drastisch Für mehr über die Verwendung dieser Strategie, siehe Verheiratet Puts A Schutzbeziehung.3 Bull Call Spread. In einem Stier Call Spread-Strategie, wird ein Investor gleichzeitig kaufen Call-Optionen zu einem bestimmten Ausübungspreis und verkaufen die gleiche Anzahl von Anrufen zu einem höheren Ausübungspreis Beide Call-Optionen haben den gleichen Ablauf Monat und zugrunde liegenden Asset Diese Art von vertikalen Spread Strategie wird oft verwendet, wenn ein Investor ist bullish und erwartet einen moderaten Anstieg der Preis des zugrunde liegenden Vermögenswertes Um mehr zu lernen, lesen Vertical Bull und Bear Credit Spreads.4 Bär Put Spread. The Bär setzen Spread-Strategie ist eine andere Form der vertikalen Ausbreitung wie Die Stieraufruf-Spread In dieser Strategie wird der Anleger gleichzeitig Put-Optionen zu einem bestimmten Ausübungspreis kaufen und die gleiche Anzahl von Puts zu einem niedrigeren Ausübungspreis verkaufen. Beide Optionen wären für denselben Basiswert und haben das gleiche Verfallsdatum. Diese Methode ist Verwendet, wenn der Trader bärisch ist und erwartet, dass der zugrunde liegende Vermögenswert sinkt. Es bietet sowohl begrenzte Gewinne als auch begrenzte Verluste Für mehr über diese Strategie lesen Sie Bear Put Spreads A Roaring Alternative zum Short Selling.5 Schutzkragen. Eine Schutzkragenstrategie wird durchgeführt Durch den Kauf einer Out-of-the-money-Put-Option und das Schreiben einer Out-of-the-money-Call-Option zur gleichen Zeit, für die gleichen zugrunde liegenden Vermögenswert wie Aktien Diese Strategie wird oft von Investoren nach einer langen Position in einem verwendet Aktie hat erhebliche Gewinne erlebt Auf diese Weise können die Anleger Gewinne einsparen, ohne ihre Anteile zu verkaufen. Für mehr über diese Arten von Strategien, siehe Don t Vergessen Sie Ihren Schutzkragen und wie ein Schutzkragen Works.6 Lange Straddle. A lange Straddle Optionen Strategie ist Wenn ein Investor sowohl eine Call - als auch eine Put-Option mit dem gleichen Basispreis kauft, zugrunde liegendes Vermögen und Ablaufdatum gleichzeitig Ein Anleger wird diese Strategie oft nutzen, wenn er oder sie glaubt, dass der Kurs des zugrunde liegenden Vermögenswertes sich deutlich bewegen wird, ist aber nicht sicher, in welche Richtung Der Umzug wird diese Strategie ermöglicht es dem Anleger, unbegrenzte Gewinne zu halten, während der Verlust auf die Kosten für beide Optionen Verträge begrenzt ist Für mehr, lesen Straddle-Strategie Ein einfacher Ansatz zu Markt Neutral.7 Long Strangle. In einer langen erwürgenden Optionen-Strategie, Der Anleger kauft einen Anruf und stellt die Option mit der gleichen Fälligkeit und dem zugrunde liegenden Vermögenswert, aber mit unterschiedlichen Ausübungspreisen ein. Der Put-Streik-Kurs wird typischerweise unter dem Ausübungspreis der Call-Option liegen, und beide Optionen werden aus dem Geld sein Ein Investor, der verwendet Diese Strategie glaubt, dass der zugrunde liegende Vermögenswert eine große Bewegung erleben wird, ist aber nicht sicher, in welche Richtung der Umzug einnimmt. Verluste sind auf die Kosten beider Optionen beschränkt, die in der Regel weniger teuer sind als Straddles, weil die Optionen aus dem Geld erworben werden Für mehr, siehe Get A Strong Hold On Profit mit Strangles.8 Butterfly Spread. All die Strategien bis zu diesem Punkt haben eine Kombination aus zwei verschiedenen Positionen oder Verträge erforderlich In einem Butterfly-Spread-Optionen-Strategie, wird ein Investor kombinieren sowohl eine Stier-Spread-Strategie Und eine Bären-Spread-Strategie, und verwenden Sie drei verschiedene Streik-Preise Zum Beispiel, eine Art von Schmetterling verbreitet beinhaltet den Kauf einer Call-Put-Option auf den niedrigsten höchsten Ausübungspreis, beim Verkauf von zwei Call-Put-Optionen zu einem höheren niedrigeren Ausübungspreis, und dann eine letzte Call-Put-Option auf einen noch höheren niedrigeren Ausübungspreis Für mehr über diese Strategie, lesen Sie Einstellung Profit Traps mit Butterfly Spreads.9 Iron Condor. An noch mehr interessante Strategie ist die i ron condor In dieser Strategie, der Investor gleichzeitig hält eine lange und kurze Position in zwei verschiedenen erwürgenden Strategien Der eiserne Kondor ist eine ziemlich komplexe Strategie, die definitiv Zeit zum Lernen braucht und üben zu meistern Wir empfehlen, mehr über diese Strategie zu lesen, um mit dem eisernen Kondor zu fliegen Sie können sich mit dem Investopedia Simulator risikofrei ausschalten.10 Iron Butterfly. Die endgültige Optionsstrategie, die wir hier vorstellen werden, ist der eiserne Schmetterling In dieser Strategie wird ein Investor entweder eine lange oder kurze Straddle mit dem gleichzeitigen Kauf oder Verkauf eines Erklappens kombinieren Zu einem Schmetterling verbreiten diese Strategie unterscheidet sich, weil es sowohl Anrufe und Puts verwendet, im Gegensatz zu einem oder anderen Gewinn und Verlust sind beide innerhalb eines bestimmten Bereichs begrenzt, abhängig von den Ausübungspreisen der Optionen verwendet Anleger werden oft Out-of - Die Geld-Optionen in dem Bemühen, Kosten zu senken, während die Begrenzung des Risikos Um diese Strategie mehr zu verstehen, lesen Sie, was ist eine Iron Butterfly Option Strategie. Related Artikel. Die maximale Menge an Geldern der Vereinigten Staaten können leihen Die Schulden Decke wurde unter der zweiten Freiheit erstellt Bond Act. Der Zinssatz, bei dem ein Depotinstitut Geld an der Federal Reserve an eine andere Depotbank leiht.1 Ein statistisches Maß für die Streuung der Renditen für einen bestimmten Wertpapier oder Marktindex Volatilität kann entweder gemessen werden. Eine Handlung der US-Kongress Verabschiedete 1933 als Bankengesetz, das die Geschäftsbanken daran hinderte, an der Investition teilzunehmen. Nichts Lohnsumme bezieht sich auf irgendeinen Job außerhalb von Bauernhöfen, privaten Haushalten und dem gemeinnützigen Sektor Das US Bureau of Labor. Die Währungsabkürzung oder das Währungssymbol für die indische Rupie INR, die Währung von Indien Die Rupie besteht aus 1,2 Strategien für die Herstellung außergewöhnliche Renditen mit Apple-Optionen. Es ist nicht einfach, Geld zu verdienen auf dem Markt in diesen Tagen, zumindest mit konventionellen Investitionen In meinem Kopf, die große Ausnahme beinhaltet Trading-Optionen Auf Apple NASDAQ AAPL. Ich bin ein Optionen Nuss Ich habe gehandelt Optionen praktisch jeden Tag der Markt ist seit 30 Jahren offen Ich bin davon überzeugt, dass, wenn Sie herausfinden können, ob ein Bestand in einer bestimmten Richtung oder anderen geleitet wird, können Sie außergewöhnlich machen Rückkehr mit Optionen. Das Problem ist natürlich, dass die zugrunde liegenden Aktien oder ETF, deren zukünftige Richtung können Sie mit einem gewissen Grad an Sicherheit zählen Für die meisten meiner investierenden Jahre habe ich die SP 500 Tracking-Lager NYSEARCA SPY als meine bevorzugte verwendet Zugrunde liegen, weil ich nur den Gesamtmarkttrend habe, um sich Sorgen zu machen. Zumindest bin ich von den Launen gut isoliert oder schlecht, dass in regelmäßigen Abständen ein Unternehmen s Lager, um wild in eine Richtung oder die anderen zu schießen. Even mit SPY, habe ich noch nie herausgefunden Eine zuverlässige Art und Weise zu prognostizieren, was der Markt in kurzer Zeit tun wird Es gibt eine große Tafel von technologischen Indikatoren zur Auswahl, und viele sind recht viel von der Zeit Außer wenn sie falsch sind Und sie sind absolut falsch, zumindest einige von Die Zeit Seit Optionen sind eine gehebelte Investition, wenn Sie falsch sind, können Ihre Verluste erstaunlich sein. Ich habe gelernt, nicht auf technologische Indikatoren angewiesen zu helfen, kurzfristige Option zu investieren Entscheidungen stattdessen Ich nehme an, ich habe keine Ahnung, welche Art und Weise der Markt Wird geleitet und versucht, Optionspositionen, die neutral sind, zumindest für moderate Veränderungen der Marktpreise zu etablieren. In Zeiten, in denen die tatsächliche Volatilität geringer ist als die implizite Volatilität der Optionen, bin ich sehr gut und wenn die tatsächliche Volatilität größer ist als die implizite Volatilität Es war im Juni und Juli dieses Jahres, ich in der Regel Geld verlieren. Alle mein investieren Leben, habe ich für eine Firma gesucht, deren Wachstumsrate sowohl historische als auch projiziert ist größer als seine Preisverdienen pe ratio Solche Unternehmen sind extrem schwer zu finden Wenn Sie sind Glücklich genug, um zu identifizieren, meiner Meinung nach haben Sie entdeckt Nirvana Der langfristige Aktienkurs sollte schließlich höher werden Wenn Sie sich sehr sicher fühlen können, dass höhere Preise sind wahrscheinlich, können Sie ein Bündel mit Optionen. Apple scheint die aktuelle sein Beste Idee da draußen Das Unternehmen hat konsequent eine Anleitung gegeben, die sich letztlich als gut unter den tatsächlichen Ergebnissen erwiesen hat, manchmal lächerlich unterhalb der tatsächlichen Ergebnisse Aber auch diese konservative Anleitung zeigt eine Wachstumsrate an, die deutlich größer ist als das AAPL-PE-Verhältnis Die letzten 35 Quartale, AAPL hat die Analysten-Erwartungen des Einkommens enttäuscht und beide Zeiten, die Aktie wurde gehämmert Aber über diese fast neun Jahre der Ankündigungen hat das Unternehmen niemals eine eigene Führung nicht erreicht. Wenn also die Anleitung auf eine Wachstumsrate hinweist, Weit größer als ihr PE-Verhältnis, Sie haben eine Situation, wenn der langfristige Trend positiv sein sollte. Kurz gesagt, es ist etwas, auf das man sich verlassen kann, zumindest meiner Meinung nach. Strategie 1 Mehrere Kalenderaufschläge Wenn ich eine Firma finde, fühle ich mich Zuversichtlich ist höher gegangen wie AAPL, meine Lieblingsstrategie ist es, Kalender Spreads zu verschiedenen Streichpreisen zu kaufen, einige oben und einige unter dem Aktienkurs, aber viele weitere Spreads sind bei Streiks, die höher sind als der Aktienkurs, den ich monatliche Optionen kaufe Ein oder zwei Monate des verbleibenden Lebens und verkaufen Weeklys gegen sie. Es ist nicht wichtig, ob Sie Puts oder Anrufe verwenden, weil im Gegensatz zu welcher Intuition würde diktieren, ist die Risikoprofil-Grafik identisch für beide Puts und Anrufe - mit Kalender Spreads, der Ausübungspreis Ist die einzige Variable, die bestimmt, ob die Ausbreitung ist bullish oder bearish Normalerweise verwende ich für Kalender Spreads für Streiks unter dem Aktienkurs und fordert Kalender Spreads für Streiks über dem Aktienkurs, aber das ist, weil es einfacher ist, aus zu rollen Eine wöchentliche Option und in die nächste Woche mit Out-of-the-money Optionen bessere Handelspreise sind in der Regel verfügbar. Für AAPL, ich in der Regel beginnen die Woche mit einem Kalender verteilt auf einen Streik unter dem Aktienkurs, eine at-the - Geld-Spread und bis zu vier Kalender Spreads bei Streiks, die 5, 10 und 15 und 20 über dem Aktienkurs Wenn, während der Woche, die Aktie bewegt sich etwa 10 höher, würde ich schließen, verkaufen die niedrigste Streik verbreiten und Ersetzen Sie es mit einer Ausbreitung bei einem Streik, der 5 höher ist als die höchste Ausbreitung, die ich besessen habe und umgekehrt, wenn die Aktie um etwa 10 gesunken ist. Dies macht für viel Handel, aber die Ergebnisse sind in der Regel wert. Diese Kalenderspreads sind Fast immer theta positiv Mit anderen Worten, die Abklingrate für die kurzen Wöchentlichkeiten ist größer als die Zerfallsrate für die langen monatlichen Optionen, so dass ich jeden Tag Geld verdiene, dass die Aktie flach bleibt. Wenn die Aktie es schafft, höher zu gehen, ist diese Kombination von Kalender-Spreads können außergewöhnliche Renditen liefern In den letzten vier Wochen, in einem Zeitraum, in dem AAPL um 13 3 aufgeschossen wurde, gewann mein Portfolio nach Provisionen 357 an Wert, natürlich habe ich einen kleinen Bericht geschrieben, der jeden Handel zeigt, den ich gemacht habe Die tatsächlichen Positionen, die ich auf dem Konto jeden Freitag hier hatte Es ist ein wenig mühsam, den vollständigen Bericht zu lesen Ich habe insgesamt 50 Trades gemacht, aber es zeigt genau, wie eine solche Strategie funktioniert, wenn der Markt sich weiter bewegt. Strategy 2 Lange - Term Vertical Call Spreads Eine sehr interessante Tatsache über AAPL ist, dass seit der Marktschmelze Ende 2008 gab es keine einzige Sechs-Monats-Zeit, als der Preis von AAPL weniger am Ende des Sechsmonatszeitraums war als Es war zu Beginn dieser Periode True, die Aktie stolperte etwa 100 von seinem Höhepunkt erreicht kurz nach der April-Einkommen Ankündigung, aber es hat jetzt mehr als erholt, dass ganze Verlust und bewegte sich viel höher und wir haben nicht die sechs Monate erreicht Markieren noch. Um wiederholen, für die letzten 3 Jahre gab es noch nie einen Zeitraum von sechs Monaten, als AAPL am Ende der sechs Monate niedriger war als zu Beginn dieser Strecke Denken Sie darüber nach, wenn Sie auf dieses Muster weiter rechnen könnte , Wäre es möglich, eine einzige Option Handel zu machen, warten Sie sechs Monate und erwarten, um einen schönen Gewinn zu machen. Im Juni dieses Jahres, als AAPL über 575 handelte, kaufte ich in meiner Familie karitative Treuhandkonto, eine große Anzahl von Vertikalen Anrufaufrufe auf AAPL Ich kaufte AAPL 550 Anrufe, die am 18. Januar 2013 ablaufen würden, ungefähr 7 Monate weg und verkaufte AAPL 600 Anrufe mit dem gleichen Verfalldatum. Ich zahlte gerade unter 24 für die vertikale Ausbreitung 2400 pro Vertrag Wenn, sieben Monate später , AAPL war um jeden Preis über 600, würde ich in der Lage sein, die Ausbreitung auf genau 50 5000 pro Vertrag zu verkaufen Wenn AAPL nicht aufgestiegen war und nur zum aktuellen Preis 575 war, würde die Ausbreitung 25 wert sein, und ich würde immer noch Machen Sie einen kleinen Gewinn. Natürlich ist seit dieser Zeit AAPL viel höher gegangen Jetzt bin ich in einer Position, wo die Aktie um mehr als 60 einen Anteil zwischen jetzt und 18. Januar 2013 fallen könnte, und ich werde immer noch mein Geld verdoppeln Ein schönes Gefühl zu haben. Ich habe ähnliche vertikale Spreads fast jede Woche seit dieser Zeit gekauft, jedes Mal Wetten, dass AAPL wird mindestens etwas höher in sechs Monaten als es heute ist, und die meiste Zeit konnte ich auf die Verdoppelung meiner Geld, wenn das am Ende wird der Fall. Als ich schreibe dies, AAPL ist der Handel bei 663 Sie könnten einen Anruf vertikal verbreiten in der Feb-13-Serie, die am 13. Februar 2013 ablaufen, etwa sechs Monate ab jetzt Wenn Sie die 635 gewählt haben Schlagen Sie als Ihre lange Position und der 685 Streik als Ihre kurze Position, die vertikale Ausbreitung würde Sie gerade ungefähr 25 2500 pro Ausbreitung kosten, plus Provisionen von ungefähr 2 50, mindestens an meinem Vermittler Wenn AAPL um jeden Preis über 685 am 13. Februar schließt , Du würdest dein Geld verdoppeln. Wenn AAPL genau dort ist, wo es heute 663 am 13. Februar ist, würde der 685-Aufruf wertlos sein und du könntest deinen 635-Aufruf für 28 verkaufen, was einen kleinen Gewinn macht 300, weniger Provisionen Ein ordentliches Ding über diese Verbreitung Ist es, dass du es heute platzierst und einfach nur bis Februar, und selbst dann, wenn die Aktie über 685 ist, können Sie immer noch nichts tun, und Ihre Verbreitung wird für Sie von Ihrem Makler ausgeübt werden, und Sie haben genau 5.000 weniger Provisionen Für jede Spread Sie platziert. Buying dieser vertikalen Spread für 2.500 gibt Ihnen das Äquivalent von 100 Aktien von AAPL, die Sie kosten würde 66.300 auf dem offenen Markt zu kaufen Der einzige Nachteil der Optionen Kauf ist, dass Ihr Gewinn auf 100 begrenzt ist Die meisten Menschen können Leben mit diesem Manko. Wenn Ihre 100 Aktien der Aktien um 10 bis 673 stieg, vorausgesetzt, Sie haben einen Ersatz 66.300 in 100 Aktien von AAPL zu investieren, würden Sie gewinnen 1.000, oder etwa 1 5 auf Ihr Geld Mit den Optionen verbreitet, Sie Würde immer noch 3.800 die Differenz zwischen 673 und 635 x 100 für einen Gewinn von 1.300 oder mehr als 50 auf Ihre Investition von 2.500.With Zahlen wie diese, es weiterhin überrascht mich, dass die meisten Menschen shun Optionen, weil sie zu riskant sind, denke ich Es ist meistens ein Fall von Leuten, die sie einfach nicht verstehen. Ich fahre fort, beide AAPL-Produkte und ihre Aussichten zu lieben, und erwarte, noch mehr mit den obigen zwei Strategien zu investieren, bis etwas passiert, das würde dazu führen, dass ich entweder an ihren Produkten oder Interessenten bin Figur habe ich mindestens sechs Monate vorher das passiert, vermutlich eine ganze Menge mehr. Disclosure Ich bin lange AAPL SPY Ich schrieb diesen Artikel selbst, und es drückt meine eigenen Meinungen aus Ich bekomme keine Entschädigung für andere als aus dem Suchen Alpha Ich habe keine Business-Beziehung mit jedem Unternehmen, dessen Aktien in diesem Artikel erwähnt wird. About diesem Artikel. A Guide Of Option Trading-Strategien Für Anfänger. Options sind bedingte Derivat-Verträge, die Käufer der Verträge aka die Option Inhaber, zu kaufen oder verkaufen eine Sicherheit an einem Ausgewählter Preis Option-Käufer wird einen Betrag in Höhe der Prämie von den Verkäufern für ein solches Recht aufgeladen Sollten die Marktpreise für Optionsinhaber ungünstig sein, so lassen sie die Option wertlos und damit sicherzustellen, dass die Verluste nicht höher als die Prämie sind. Im Gegensatz dazu Option Verkäufer, aka Option Schriftsteller übernehmen größeres Risiko als die Option Käufer, weshalb sie diese Prämie verlangen Lesen Sie mehr über Optionen Basics. Optionen sind in Call-und Put-Optionen aufgeteilt Eine Call-Option ist, wo der Käufer des Vertrages kauft das Recht, die zu kaufen Zugrunde liegende Vermögenswerte in der Zukunft zu einem vorgegebenen Preis, Ausübungspreis oder Ausübungspreis genannt Eine Put-Option ist, wo der Käufer das Recht erwirbt, den zugrunde liegenden Vermögenswert in der Zukunft zu dem vorgegebenen Preis zu verkaufen. Warum Handelsoptionen statt ein direkter Vermögenswert Einige Vorteile für Trading-Optionen Die Chicago Board of Option Exchange CBOE ist die größte solche Austausch in der Welt, bietet Optionen auf eine Vielzahl von einzelnen Aktien und Indizes Siehe tun Optionen Verkäufer haben einen Trading Edge Trader konstruieren Option Strategien von einfachen in der Regel Mit einer einzigen Option, um sehr komplexe, die mehrere gleichzeitige Option Positionen beinhalten. Die folgenden sind grundlegende Option Strategien für Anfänger Siehe auch 10 Option Strategien zu wissen. Buying Anrufe lange call. This ist die bevorzugte Position der Händler, die. Bullish auf einem Bestimmte Aktien oder Index und wollen nicht, um ihr Kapital im Falle von Abwärtsbewegungen zu riskieren. Wollen auf Leveraged Profit auf bärischen Markt zu nehmen. Optionen sind Leveraged Instrumente, die es den Händlern ermöglichen, den Nutzen durch die Gefahr von kleineren Beträgen zu verstärken, als es sonst erforderlich wäre, wenn der zugrunde liegende Asset handelte sich Standardoptionen auf einer Aktie ist gleichbedeutend in der Größe zu 100 Aktienaktien Durch Handelsoptionen können Anleger die Vorteile nutzen, um Optionen zu nutzen. Angenommen, ein Trader will rund 5000 in Apple AAPL investieren und rund 127 pro Aktie handeln. Mit diesem Betrag hat er sie Kann 39 Aktien für 4953 Angenommen, dass der Preis der Aktie um 10 bis 140 erhöht in den nächsten zwei Monaten Ignorieren alle Brokerage, Provisionen oder Transaktionsgebühren, wird das Trader-Portfolio auf 5448 steigen, so dass der Trader ein Netto-Dollar-Rendite 448 oder etwa 10 auf das investierte Kapital. Angesichts der Händler s verfügbare Investitionsbudgets er kann 9 Optionen für 4.997 65 kaufen Die eine Kontraktgröße ist 100 Apple-Aktien, so dass der Trader effektiv macht einen Deal von 900 Apple-Aktien wie oben Szenario, wenn der Preis auf 140 am Verfall am 15. Mai 2015 steigt, wird die Auszahlung des Händlers aus der Optionsposition wie folgt aus der Position 11.700 4.997 65 6.795 oder eine 135 Rendite auf Kapital investiert, eine viel größere Rendite verglichen Um den zugrunde liegenden Vermögenswert direkt zu handeln. Risiko der Strategie Der potenzielle Verlust des Händlers aus einer langen Aufforderung ist auf die Prämie begrenzt. Der potenzielle Gewinn ist unbegrenzt, was bedeutet, dass die Auszahlung so stark steigt, wie die zugrunde liegenden Vermögenspreise erhöhen. Erfahren Sie mehr im Risikomanagement Optionen Strategien Long und Short Call und Put Positions. Buying setzt lange put. This ist die bevorzugte Position der Händler, die sind. Bearish auf eine zugrunde liegende Rückkehr, aber wollen nicht das Risiko einer ungünstigen Bewegung in einem kurzen Verkauf Strategie zu nehmen. Wishing zu nehmen Vorteil der gehebelten Position. Wenn ein Händler ist bärisch auf dem Markt, kann er kurz verkaufen ein Vermögenswert wie Microsoft MSFT zum Beispiel Allerdings Kauf eines Put-Option auf die Aktien kann eine alternative Strategie Eine Put-Option wird es dem Händler zu profitieren von der Position, wenn der Preis der Aktie fällt Wenn auf der anderen Seite der Preis steigt, kann der Trader dann die Option auslaufen wertlos verlieren nur die Prämie Für mehr, siehe Stock Option Expiration Cycles. Risk der Strategie Potenzielle Verlust ist auf die begrenzt Prämie bezahlt für die Optionskosten der Option multipliziert mit der Kontraktgröße Da die Auszahlungsfunktion des Longpakets als maximaler Ausübungspreis definiert ist - Aktienkurs - 0 ist der maximale Gewinn aus der Position begrenzt, da der Aktienkurs nicht unter Null fallen kann Graph. This ist die bevorzugte Position der Trader who. Expect keine Veränderung oder eine leichte Erhöhung der zugrunde liegenden Preis. Wollen die Begrenzung Upside-Potenzial im Austausch von begrenzten Nachteilschutz. Die abgedeckte Call-Strategie beinhaltet eine kurze Position in einer Call-Option und eine lange Position in der zugrunde liegenden Vermögenswerte Die Long-Position sorgt dafür, dass der Short-Call-Schreiber den zugrunde liegenden Preis liefern wird, wenn der lange Trader die Option ausüben soll. Bei einer Out-of-Money-Call-Option sammelt ein Trader eine kleine Prämienmenge, die auch ein begrenztes Aufwärtspotenzial ermöglicht Mehr in Verständnis aus den Geldoptionen gesammelt Prämie deckt die potenziellen Abwärtsverluste zu einem gewissen Grad Insgesamt, die Strategie synthetisch repliziert die Short-Put-Option, wie in der Grafik unten dargestellt. Am 20. März 2015, ein Händler verwendet 39.000, um 1000 Aktien zu kaufen Von BP BP mit 39 pro Aktie und schreibt gleichzeitig eine 45 Call Option auf Kosten von 0 35, die am 10. Juni ausläuft. Der Nettoerlös aus dieser Strategie ist ein Abfluss von 38 650 0 35 1.000 39 1.000 und damit wird der Gesamtinvestitionsaufwand reduziert Prämie von 350 aus der Short Call Option Position gesammelt Die Strategie in diesem Beispiel impliziert, dass der Trader nicht erwarten, dass der Preis über 45 oder deutlich unter 39 in den nächsten drei Monaten zu bewegen Verluste im Aktienportfolio bis zu 350 im Fall der Preis sinkt Auf 38 65 wird durch die von der Optionsposition erhaltene Prämie ausgeglichen, so dass ein begrenzter Nachteilschutz zur Verfügung steht. Um mehr zu erfahren, siehe Ausschneidungsoptionsrisiko mit abgedeckten Anrufen. Risiko der Strategie Wenn der Aktienkurs mehr als 45 ansteigt Verfall wird die Short-Call-Option ausgeübt und der Trader muss das Aktienportfolio abgeben, ganz verlinken. Wenn der Aktienkurs deutlich unter 39 z. B. 30 sinkt, erlischt die Option wertlos, aber auch das Aktienportfolio verliert erheblichen Wert Signifikant eine kleine Entschädigung gleich der Prämienbetrag. Diese Position würde von Händlern bevorzugt werden, die die zugrunde liegenden Vermögenswerte besitzen und wollen Abwärtsschutz. Die Strategie beinhaltet eine lange Position in der zugrunde liegenden Vermögenswert sowie sowie eine lange Put-Option Position Für verwandte Lesung, Sehen Sie eine Alternative Covered Call Options Trading-Strategie. Eine alternative Strategie wäre der Verkauf der zugrunde liegenden Vermögenswert, aber der Trader kann nicht wollen, um das Portfolio zu liquidieren Vielleicht weil er sie erwartet hohe Kapitalgewinne auf lange Sicht und daher sucht Schutz auf kurze Sicht. Wenn der zugrunde liegende Kurs bei Fälligkeit ansteigt, erlischt die Option wertlos und der Händler verliert die Prämie, hat aber trotzdem den Vorteil des erhöhten zugrunde liegenden Preises, den er hält. Wenn andererseits der zugrunde liegende Kurs sinkt, verliert die Portfolioposition des Händlers den Wert Dieser Verlust wird weitgehend durch den Gewinn aus der Put-Option Position, die unter den gegebenen Umständen ausgeübt wird, abgedeckt. Daher kann die Schutzposition einfach als Versicherungsstrategie gedacht werden. Der Trader kann den Ausübungspreis unter dem aktuellen Preis festlegen, um die Prämienzahlung zu reduzieren Auf Kosten des abnehmenden Nachtsschutzes Dies kann als abzugsfähige Versicherung gedacht werden. So legt zum Beispiel ein Investor 1000 Aktien von Coca-Cola KO zu einem Preis von 40 und will die Investition vor ungünstigen Kursbewegungen in den nächsten drei Monaten schützen Folgende Put-Optionen stehen zur Verfügung.15 Juni 2015 Optionen. Die Tabelle impliziert, dass die Kosten des Schutzes mit dem Niveau davon erhöht Zum Beispiel, wenn der Händler das Investment-Portfolio gegen jeden Preissturz schützen will, kann er 10 Put-Optionen kaufen Zu einem Ausfallpreis von 40 Mit anderen Worten, er kann eine an der Geld-Option kaufen, die sehr teuer ist Der Trader wird am Ende zahlen 4,250 für diese Option Allerdings, wenn der Trader bereit ist, ein gewisses Maß an Abwärtsrisiko zu tolerieren, kann er weniger wählen Kostspielig aus dem Geld Optionen wie ein 35 put In diesem Fall werden die Kosten der Option Position viel niedriger sein, nur 2,250.Risk der Strategie Wenn der Preis der zugrunde liegenden Tropfen, ist der potenzielle Verlust der Gesamtstrategie begrenzt Durch den Unterschied zwischen dem anfänglichen Aktienkurs und dem Ausübungspreis zuzüglich der für die Option gezahlten Prämie. Im obigen Beispiel ist der Ausfall zum Ausübungspreis von 35 auf 7 25 40-35 2 25 begrenzt. Inzwischen ist der potenzielle Verlust der Strategie, Bei den Geldoptionen wird auf die Option premium begrenzt. Optionen bieten alternative Strategien für Investoren, um von handelnden zugrunde liegenden Wertpapieren profitieren Es gibt Sorten Strategien mit verschiedenen Kombinationen von Optionen, zugrunde liegenden Vermögenswerte und andere Derivate Grundlegende Strategien für Anfänger kaufen Kauf, Kauf Put, Verkauf von abgedeckten Call und Kauf von Schutz-Put, während andere Strategien, die Optionen beinhalten würde mehr anspruchsvolle Kenntnisse und Fähigkeiten in Derivaten Es gibt Vorteile für Trading-Optionen anstatt zugrunde liegenden Vermögenswerte, wie Abwärtsschutz und Leveraged Return, aber es gibt auch Nachteile wie die Anforderung für Upfront premium payment. Want zu lernen, wie zu investieren. Get eine kostenlose 10-Wochen-E-Mail-Serie, die Ihnen beibringen wird, wie Sie mit der Investition beginnen. Delivered zweimal pro Woche, direkt in Ihren Posteingang.